বেবি বুমার প্রজন্মের হাতে জমেছে বিপুল পরিমাণ সম্পদ। দীর্ঘ সময়ের অর্থনৈতিক প্রবৃদ্ধি, বাড়ির মূল্যবৃদ্ধি, বিনিয়োগের মুনাফা এবং আর্থিক বাজারের সাফল্যের কারণে এই প্রজন্ম যুক্তরাষ্ট্রের ইতিহাসের অন্যতম ধনী প্রজন্মে পরিণত হয়েছে। কিন্তু তাদের মৃত্যুর পর এই বিপুল সম্পদের বড় অংশ উত্তরাধিকার হিসেবে সহসাই তরুণ প্রজন্মের হাতে চলে যাবে—এমন প্রত্যাশা বাস্তবতার সঙ্গে মিল নাও থাকতে পারে।

বিশেষজ্ঞদের ভাষায়, যে বিপুল সম্পদ এক প্রজন্ম থেকে আরেক প্রজন্মে স্থানান্তরিত হওয়ার কথা, তাকে বলা হচ্ছে ‘মহা সম্পদ স্থানান্তর’। এর সম্ভাব্য পরিমাণ নিয়ে বিভিন্ন হিসাব রয়েছে। কোনো কোনো অনুমানে এর পরিমাণ ১২৪ ট্রিলিয়ন ডলার পর্যন্ত হতে পারে। তবে গত মাসে প্রকাশিত ভিসার ব্যবসা ও অর্থনৈতিক বিশ্লেষণ প্রতিবেদনে এই পরিমাণকে তুলনামূলকভাবে কমিয়ে ৯৩ ট্রিলিয়ন ডলার ধরা হয়েছে। তবু এই অঙ্ক যুক্তরাষ্ট্রের মোট দেশজ উৎপাদনের প্রায় তিন গুণ।

কিন্তু মিলেনিয়াল ও এক্স প্রজন্মের যারা এই সম্পদের উত্তরাধিকার পাওয়ার আশায় বড় ধরনের প্রত্যাশা করছেন, তাদের অনেকেই শেষ পর্যন্ত হতাশ হতে পারেন। ভিসা এই পরিস্থিতিকে লটারিতে বিপুল অর্থ জেতার সঙ্গে তুলনা করেছে। কাগজে-কলমে পুরস্কারের অঙ্ক যত বড়ই দেখাক, এককালীন অর্থ গ্রহণ, কর ও বিভিন্ন ফি কাটার পর হাতে থাকা অর্থ অনেকটাই কমে যায়। একই ধরনের বাস্তবতা দেখা যেতে পারে প্রজন্মান্তরের সম্পদ স্থানান্তরের ক্ষেত্রেও।

ভিসার হিসাব অনুযায়ী, বেবি বুমারদের মোট ৯৩ ট্রিলিয়ন ডলারের সম্পদের মধ্যে শেষ পর্যন্ত প্রায় ৩৬ ট্রিলিয়ন ডলার উত্তরাধিকার হিসেবে পরবর্তী প্রজন্মের হাতে যেতে পারে। এতে উত্তরাধিকার পাওয়া প্রতিটি পরিবারের গড় অংশ দাঁড়াতে পারে প্রায় ৫ লাখ ১৫ হাজার ডলার।

তবে এই গড় হিসাবের পেছনে রয়েছে বেশ কিছু গুরুত্বপূর্ণ বাদ দেওয়া বিষয়। সম্পদের শীর্ষ এক শতাংশ পরিবারকে হিসাবের বাইরে রাখা হয়েছে। পাশাপাশি বেবি বুমারদের ঋণ ও অন্যান্য দায় বাদ দেওয়া হয়েছে। অবসরজীবনে তাদের সম্ভাব্য ব্যয়, দাতব্য কর্মকাণ্ডে দেওয়া অর্থ, কর এবং বিভিন্ন ফিও হিসাব থেকে বাদ পড়েছে।

অবাক করার মতো বিষয় হলো, সবচেয়ে ধনী প্রজন্ম হিসেবে পরিচিত হলেও বেবি বুমারদের একটি বড় অংশ এখনো ঋণের বোঝা বহন করছেন। ভিসার তথ্য অনুযায়ী, ৬৫ থেকে ৭৯ বছর বয়সী বাড়ির মালিকদের ৪১ শতাংশের এখনো আবাসন ঋণ রয়েছে। ৮০ বছর বা তার বেশি বয়সীদের মধ্যেও ৩১ শতাংশের আবাসন ঋণ রয়েছে।

শুধু আবাসন ঋণই নয়, তাদের দায়ের মধ্যে রয়েছে ঋণ কার্ডের বকেয়া, গাড়ি কেনার ঋণ, শেয়ারবাজারের হিসাব ও অন্যান্য বিনিয়োগের বিপরীতে নেওয়া ঋণ এবং ব্যক্তিগত ও ব্যবসায়িক ঋণ।

ভিসার প্রতিবেদনে বলা হয়েছে, বয়স্ক বাড়ির মালিকদের একটি বড় অংশ যখন জীবনযাত্রার ব্যয়ের চাপে রয়েছেন এবং একই সঙ্গে তাদের উল্লেখযোগ্য পরিমাণ অ-আবাসন ঋণ রয়েছে, তখন বোঝা যায় যে অনেক বেবি বুমারের আর্থিক সক্ষমতা শিরোনামে প্রকাশিত পরিসংখ্যানের তুলনায় অনেক কম। ফলে উত্তরাধিকার হিসেবে রেখে যাওয়ার মতো সম্পদের পরিমাণও প্রত্যাশার চেয়ে কম হতে পারে।

সব ধরনের ঋণ বাদ দেওয়ার পর বেবি বুমারদের হাতে থাকা সম্পদের পরিমাণ প্রায় ৮৮ ট্রিলিয়ন ডলারে নেমে আসে। এর প্রায় এক-তৃতীয়াংশের মালিক দেশের শীর্ষ এক শতাংশ পরিবার। তাদের বাদ দিলে অবশিষ্ট থাকে প্রায় ৬০ ট্রিলিয়ন ডলার।

কিন্তু এই ৬০ ট্রিলিয়ন ডলারের মধ্যেও সম্পদের বড় অংশ রয়েছে তুলনামূলকভাবে ধনী পরিবারগুলোর হাতে। শীর্ষ ২ থেকে ১০ শতাংশ পরিবার একাই প্রায় ৪৪ ট্রিলিয়ন ডলারের মালিক। ফলে বেবি বুমারদের নিচের ৯০ শতাংশ পরিবারের হাতে থাকা সম্পদের পরিমাণ দাঁড়ায় মাত্র প্রায় ১৬ ট্রিলিয়ন ডলার।

এরপর আসে অবসরজীবনের ব্যয়। বেবি বুমারদের জীবনের শেষ পর্যায়ে বসবাসের খরচ, খাবার, চিকিৎসা, প্রেসক্রিপশন ওষুধ এবং অন্যান্য প্রয়োজনীয় ব্যয়ের জন্য বিপুল পরিমাণ অর্থ খরচ হবে। ভিসার হিসাব অনুযায়ী, অবসরকালীন সময়ে তারা প্রায় ১৬ ট্রিলিয়ন ডলার ব্যয় করতে পারেন। এর পাশাপাশি তাদের করও দিতে হবে।

এই সব হিসাব বাদ দেওয়ার পরই ভিসা প্রায় ৩৬ ট্রিলিয়ন ডলারের উত্তরাধিকার সম্পদের হিসাব দিয়েছে।

তবে গড় ৫ লাখ ১৫ হাজার ডলারের হিসাবটি বাস্তবে অধিকাংশ মিলেনিয়াল ও এক্স প্রজন্মের মানুষের হাতে পৌঁছানো অর্থের প্রকৃত চিত্রকে কিছুটা বাড়িয়ে দেখাতে পারে। কারণ বেবি বুমারদের সম্পদ বণ্টন অত্যন্ত অসম। ধনী পরিবারের হাতে থাকা সম্পদের পরিমাণ এত বেশি যে গড় হিসাব সাধারণ উত্তরাধিকারপ্রাপ্ত পরিবারের বাস্তব অবস্থাকে সঠিকভাবে তুলে ধরে না।

ভিসার তথ্য অনুযায়ী, এই প্রজন্মান্তরের সম্পদ স্থানান্তর থেকে অর্থ পাওয়া মানুষের প্রায় ৭৫ শতাংশই সমাজের শীর্ষ ২ থেকে ১০ শতাংশ পরিবারের অন্তর্ভুক্ত। পরবর্তী ১০ থেকে ৫০ শতাংশ পরিবারের মানুষ উত্তরাধিকারপ্রাপ্তদের প্রায় এক-চতুর্থাংশ। আর নিচের ৫০ শতাংশ পরিবারের অংশ অত্যন্ত সামান্য।

অর্থাৎ বিপুল পরিমাণ উত্তরাধিকার অর্থ এমন সব পরিবারের হাতে যাবে, যাদের আর্থিক অবস্থা আগে থেকেই তুলনামূলকভাবে শক্তিশালী। ফলে এই অর্থের আরও ছোট একটি অংশ সরাসরি বাজারে গিয়ে পণ্য ও সেবা কেনায় ব্যয় হওয়ার সম্ভাবনা রয়েছে।

ভিসার অনুমান অনুযায়ী, প্রায় ২৮ ট্রিলিয়ন ডলার উত্তরাধিকার সম্পদ সঞ্চয় বা বিনিয়োগ করা হতে পারে। আর মাত্র প্রায় ৮ ট্রিলিয়ন ডলার পণ্য ও সেবা কেনার কাজে ব্যবহার হতে পারে।

বিশ্বের অন্যতম বৃহৎ অর্থনীতির তুলনায় এই বিপুল অর্থও সামগ্রিক ভোগব্যয়ের ওপর খুব বড় পরিবর্তন আনবে না। আগামী ২০ বছরে এই সম্পদ স্থানান্তরের ফলে প্রকৃত ভোক্তা ব্যয়ের গড় বার্ষিক প্রবৃদ্ধি মাত্র ০ দশমিক ১ শতাংশীয় পয়েন্ট বাড়তে পারে। ফলে তা প্রায় ২ দশমিক ১ শতাংশে পৌঁছাতে পারে।

তবে তরুণ প্রজন্মের জন্য কিছুটা আশার খবরও রয়েছে। উত্তরাধিকার হিসেবে মৃত্যুর পর সম্পদ পাওয়ার অপেক্ষা না করে অনেক বেবি বুমার জীবিত অবস্থাতেই সন্তান ও নাতি-নাতনিদের জন্য অর্থ ব্যয় করছেন।

এর একটি উদাহরণ হলো ‘প্রজন্ম এড়িয়ে ভ্রমণ’—যেখানে দাদা-দাদি বা নানা-নানি তাদের নাতি-নাতনিদের নিয়ে ভ্রমণে যান, কিন্তু সন্তানদের সঙ্গে নেন না। এই ধরনের ভ্রমণের জনপ্রিয়তা বাড়ছে। প্রায় ২৮ শতাংশ দাদা-দাদি বা নানা-নানি ইতোমধ্যে এমন ভ্রমণ করেছেন। আরও ৩৫ শতাংশ আগামী তিন বছরে এ ধরনের ভ্রমণের পরিকল্পনা করছেন।

বাড়ি কেনার ক্ষেত্রেও বেবি বুমারদের সহায়তা তরুণদের জন্য গুরুত্বপূর্ণ হয়ে উঠেছে। মিলেনিয়াল প্রজন্মের বাড়ির মালিকদের প্রায় এক-চতুর্থাংশ বাড়ি কেনার প্রাথমিক অর্থের জন্য বাবা-মায়ের কাছ থেকে সহায়তা পেয়েছেন। তাদের অনেকেই জানিয়েছেন, এই সহায়তা ছাড়া বর্তমান বাড়িটি কেনা সম্ভব হতো না।

এই আর্থিক সহায়তা অনেক তরুণকে ব্যাংক ঋণের যোগ্যতা অর্জনে সাহায্য করেছে। কারও ক্ষেত্রে এর ফলে মাসিক কিস্তির চাপ কমেছে, আবার কেউ তুলনামূলক বেশি দামের বাড়ি কেনার সুযোগ পেয়েছেন।

এর মধ্য দিয়ে বয়স্ক প্রজন্মের সম্পদ ব্যবহারের ক্ষেত্রে একটি বড় পরিবর্তনের ইঙ্গিতও পাওয়া যাচ্ছে। আগে যেখানে সন্তানদের উত্তরাধিকার দেওয়ার জন্য মৃত্যুর পর পর্যন্ত অপেক্ষা করা হতো, এখন অনেক বেবি বুমার জীবিত থাকতেই সন্তানদের অর্থনৈতিকভাবে সহযোগিতা করছেন।

ভিসার মতে, অনেক বেবি বুমার এখন তাদের সন্তানদের বড় আর্থিক বাধা অতিক্রম করতে জীবিত অবস্থাতেই সম্পদ ব্যবহার করছেন। কারণ জীবনের গুরুত্বপূর্ণ সময়ে দেওয়া এই সহায়তা পরবর্তী সময়ে পাওয়া উত্তরাধিকারের চেয়ে অনেক বেশি কার্যকর প্রভাব ফেলতে পারে।

ফলে ‘মহা সম্পদ স্থানান্তর’ নামে যে বিপুল সম্পদের প্রত্যাশা তৈরি হয়েছে, তার পুরোটা তরুণ প্রজন্মের হাতে উত্তরাধিকার হিসেবে পৌঁছাবে না। ঋণ, অবসরজীবনের ব্যয়, কর, ফি, দাতব্য কর্মকাণ্ড এবং ধনী পরিবারের মধ্যে সম্পদের কেন্দ্রীভবনের কারণে উত্তরাধিকারযোগ্য সম্পদের পরিমাণ উল্লেখযোগ্যভাবে কমে যাবে। একই সঙ্গে অনেক বেবি বুমার উত্তরাধিকার দেওয়ার বদলে জীবিত অবস্থাতেই সন্তানদের পাশে দাঁড়াচ্ছেন।

সুতরাং ভবিষ্যতের এই বিশাল সম্পদ স্থানান্তর তরুণ প্রজন্মকে রাতারাতি বিপুল ধনী করে তুলবে—এমন ধারণা বাস্তবতার তুলনায় অনেক বেশি আশাবাদী। বরং সম্পদের একটি বড় অংশ সঞ্চয় ও বিনিয়োগে থেকে যেতে পারে এবং সরাসরি ভোগব্যয়ে যাওয়ার পরিমাণ তুলনামূলকভাবে কম হতে পারে।